IBOVESPA ; Analise Técnica e Fundamentos.

Olá clube, após forte correção do mercado brasileiro, o IBOVESPA chegou em uma região importante para tomada de decisão, pensando nisso, resolvi fazer esse compilado pra gente destrinchar juntos os ativos que compõe o índice.

Lembrando que nada aqui é recomendação de investimento.

Importante ressaltar que as escolas técnica e fundamentalista são absolutamente complementares, e que quando exploradas em conjunto acabam enriquecendo a análise e melhorando o entendimento do cenário e dinâmica dos ativos analisados.

Antes de prosseguir, gostaria de enfatizar que é necessário ir mais afundo nos fundamentos das empresas pra uma maior compreensão das mesmas, temos aqui no clube gente muito boa nisso e essa parte de ir mais a fundo nos fundamentos, deixo para eles que são muito mais capacitados que eu nesse tema; Aqui vamos passar um filtro inicial nos ativos que compõem o índice IBOVESPA para tentar entender melhor aonde estamos..

Obs: Usei como fonte de dados para os indicadores fundamentalistas o site fundamentus; os dados e estudos são baseados no preço de fechamento do pregão do dia 22/05/2026.

Para um melhor entendimento dos estudos técnicos, recomendo a leitura deste artigo: https://investfy.com/identificando-pivots-e-projetando-fibonaccis/

Obs2: Nos estudos que vem a seguir, as linhas da cor laranja correspondem a alvos de 100% e as linhas de cor vermelha correspondem a alvos de 161.8%

IBOVESPA; Gráfico Diário 22/05/2026 

FINANCEIRO 

BBAS3

P/L 8,34

P/VP 0,64

YIELD 4,0%

LPA 2,51

VPA 32,55

ROE 7,7%

BBDC4 

P/L 7,85

P/VP 1,08

YIELD 8,5%

LPA 2,24

VPA 16,38

ROE 13,7%

BPAC11

P/L 12,12

P/VP 2,82

YIELD 2,3%

LPA 4,45

VPA 19,15

ROE 23,2%

ITUB4

P/L 9,36

P/VP 2,18

YIELD 8,7%

LPA 4,21

VPA 18,12

ROE 23,2%

SANB11

P/L 6,56

P/VP 1,05

YIELD 8,5%

LPA 4,13

VPA 25,93

ROE 15,9%

BBSE3

P/L 7,28

P/VP 5,29

YIELD 13,6%

LPA 4,73

VPA 6,51

ROE 72,7%

CXSE3 

P/L 11,94

P/VP 3,81

YIELD 7,5%

LPA 1,46

VPA 4,59

ROIC -1,1%

ROE 31,9%

PSSA3

P/L 8,63

P/VP 2,05

YIELD 6,1%

LPA 5,70

VPA 24,03

ROIC 77,5%

ROE 23,7%

ITSA4

P/L 8,50

P/VP 1,60

YIELD 9,5%

LPA 1,51

VPA 8,04

ROIC 0,4%

ROE 18,8%

DIV BRUTA 11.221.000.000

DIV LIQ 4.250.000.000

PATRIM LIQ 90.196.000.000

B3SA3

P/L 16,96

P/VP 4,61

YIELD 3,8%

LPA 0,98

VPA 3,62

ROIC 21,6%

ROE 27,2%

DIV BRUTA 14.990.200.000

DIV LIQ -626.862.000

PATRIM LIQ 18.255.700.000

MULT3

P/L12,42

P/VP 2,35

YIELD 3,7%

LPA 2,38

VPA 12,62

ROIC 17,3%

ROE 18,9%

DIV BRUTA 5.421.670.000

DIV LIQ 4.507.770.0000

PATRIM LIQ 6.475.350.000

IGTI11

P/L 10,78

P/VP 1,58

YIELD 0,8%

LPA 2,40

VPA 16,41

ROIC 12,6%

ROE 14,6%

DIV BRUTA 3.941.730.000

DIV LIQ 1.908.460.000

PATRIM LIQ 4.869.720.000

MATERIAIS BÁSICOS

BRAP4 P/L 11,64

P/VP 1,16

YIELD 10,2%

LPA 1,99

VPA 19,90%

ROIC -0,5%

ROE 10%

BRKM5

P/L -1,04

P/VP -0,61

YIELD 0%

LPA -11,46

VPA -19,74

ROIC -6,5%

ROE 58%

DIV BRUTA 49.064.000.000

DIV LIQ 43.018.000.000

PATRIM LIQ -15.736.000.000

CMIN3

P/L 10,92

P/VP 3,44

YIELD 24,3%

LPA 0,41

VPA 1,30

ROIC 21,7%

ROE 31,5%

DIV BRUTA 9.129.710.000

DIV LIQ 268.641.000

PATRIM LIQ 7.080.300.000

CSNA3

P/L -4,47

P/VP 0,69

YIELD 0%

LPA -1,51

VPA 9,69

ROIC 8%

ROE -15,6%

DIV BRUTA 50.435.100.000

DIV LIQ 36.995.600.000

PATRIM LIQ 12.849.800.000

DXCO3

P/L 518,07

P/VP 0,64

YIELD 0%

LPA 0,01

VPA 7,52

ROIC 3,9%

ROE 0,1%

DIV BRUTA 7.963.340.000

DIV LIQ 4.832.110.000

PATRIM LIQ 6.915.040.000

GGBR4

P/L 29,07

P/VP 0,90

YIELD 2,9%

LPA 0,83

VPA 26,58

ROIC 8,9%

ROE 3,1%

DIV BRUTA 13.834.400.000

DIV LIQ 8.244.570.000

PATRIM LIQ 52.772.500.000

GOAU4

P/L 24,00

P/VP 0,73

YIELD 3,2%

LPA 0,43

VPA 14,28

ROIC 8,9%

ROE 3,0%

DIV BRUTA 13.834.400.000

DIV LIQ 8.217.530.000

PATRIM LIQ 18.917.700.000

KLBN11

P/L 27,51

P/VP 2,27

YIELD 8,6%

LPA 0,60

VPA 7,25

ROIC 6,3%

ROE 8,3%

DIV BRUTA 4.945.960.000

DIV LIQ -235.930.000

PATRIM LIQ -530.056.000

SUZB3

P/L 4,64

P/VP 1,10

YIELD 0%

LPA 9,00

VPA 38,00

ROIC 6,8%

ROE 23,7%

DIV BRUTA 90.735.600.000

DIV LIQ 68.386.000.000

PATRIM LIQ 48.036.000.000

USIM5

P/L -4,97

P/VP 0,63

YIELD0%

LPA -2,08

VPA 16,39

ROIC 3,3%

ROE -12,7%

DIV BRUTA 6.196.650.000

DIV LIQ -494.901.000

PATRIM LIQ 20.537.300.000

VALE3

P/L 23,64

P/VP 1,93

YIELD 6,7%

LPA 3,51

VPA 43,07

ROIC 17,9%

ROE 8,2%

DIV BRUTA 98.320.000.000

DIV LIQ 70.768.000.000

PATRIM LIQ 191.216.000.000

OIL, GÁS E BIOCOMBUSTÍVEL 

BRAV3

P/L 39,55

P/VP 0,81

YIELD 0,6%

LPA 0,50

VPA 24,56

ROIC 7,8%

ROE 2,0

DIV BRUTA 15.847.600.000

DIV LIQ 10.627.400.000

PATRIM LIQ 11.410.000.000

CSAN3

P/L -1,79

P/VP 4,87

YIELD 0%

LPA -2,40

VPA 0,88

ROIC 8,5%

ROE -272,4%

DIV BRUTA 64.876.600.000

DIV LIQ 47.412.600.000

PATRIM LIQ 3.493.750.000

PETR4

P/L 5,33

P/VP 1,29

YIELD 7,1%

LPA 8,35

VPA 34,54

ROIC 16,8%

ROE 24,2%

DIV BRUTA 371.691.000.000

DIV LIQ 324.091.000.000

PATRIM LIQ 445.189.000.000

PRIO3

P/L 23,04

P/VP 2,24

YIELD 0%

LPA 2,97

VPA 30,52

ROIC 6,4%

ROE 9,7%

DIV BRUTA 26.901.600.000

DIV LIQ 24.108.000.000

PATRIM LIQ 26.630.600.000

RECV3

P/L 6,76

P/VP 0,86

YIELD 11,1%

LPA 1,82

VPA 14,30

ROIC 9,4%

ROE 12,7%

DIV BRUTA 3.173.880.000

DIV LIQ 1.516.560.000

PATRIM LIQ 4.195.990.000

UGPA3

P/L 10,69

P/VP 1,94

YIELD 4,5%

LPA 2,69

VPA 14,76

ROIC 14,1%

ROE 18,2%

DIV BRUTA 21.122.000.000

DIV LIQ 13.963.500.000

PATRIM LIQ 16.470.400.000

VBBR3

P/L 13,06

P/VP 1,81

YIELD 3,2%

KOA 2,51

VPA 18,13

ROIC 9,9%

ROE 13,8%

DIV BRUTA 23.259.000.000

DIV LIQ 18.152.000.000

PATRIM LIQ 21.729.000.000

UTILIDADE PÚBLICA

AURE3 P/L -10,11

P/VP 1,10

YIELD 0%

LPA -1,23

VPA 11,34

ROIC 2,7%

ROE -10,9%

DIV BRUTA 23.856.300.000

DIV LIQ 20.284.400.000

PATRIM LIQ 11.909.600.000

AXIA3

P/L 16,50

P/VP 1,30

YIELD 5,3%

LPA 3,27

VPA 41,55

ROIC 3,0%

ROE 7,9%

DIV BRUTA 73.523.600.000

DIV LIQ 45.846.400.000

PATRIM LIQ 121.148.000.000

CMIG4

P/L 6,64

P/VP 1,11

YIELD 8,4%

LPA 1,69

VPA 10,09

ROIC 9,6%

ROE 16,7%

DIV BRUTA 19.610.500.000

DIV LIQ 17.818.000.000

PATRIM LIQ 28.887.600.000

CPFE3

P/L 8,66

P/VP 2,05

YIELD 8,6%

LPA 5,00

VPA 21,09

ROIC 15,3%

ROE 23,7%

DIV BRUTA 31.714.100.000

DIV LIQ 25.962.200.000

PATRIM LIQ 24.297.600.000

CPLE3 

P/L 16,18

P/VP 1,84

YIELD 7,2%

LPA 0,91

VPA 7,99

ROIC 8,9%

ROE 11,4%

DIV BRUTA 23.315.300.000

DIV LIQ 18.139.300.000

PATRIM LIQ 23.832.400.000

CSMG3

P/L 14,67

P/VP 2,27

YIELD 4,3%

LPA 3,56

VPA 23,06

ROIC 11,6%

ROE 15,5%

DIV BRUTA 9.372.390.000

DIV LIQ 6.862.420.000

PATRIM LIQ 8.768.800.000

EGIE3

P/L 14,39

P/VP 2,71

YIELD 3,7%

LPA 2,25

VPA 11,91

ROIC 11,1%

ROE 18,9%

DIV BRUTA 31.181.600.000

DIV LIQ 24.716.300.000

PATRIM LIQ 13.601.000.000

ENGI11

P/L 12,67

P/VP 1,23

YIELD 3,2%

LPA 3,78

VPA 39,02

ROIC 9,6%

ROE 9,7%

DIV BRUTA 45.588.200.000

DIV LIQ 33.792.200.000

PATRIM LIQ 19.654.200.000

ENEV3

P/L 37,31

P/VP 2,37

YIELD 0%

LPA 0,67

VPA 10,52

ROIC 6,1%

ROE 6,4%

DIV BRUTA 21.969.000.000

DIV LIQ 18.466.700.000

PATRIM LIQ 20.378.000.000

EQTL3

P/L 30,67

P/VP 1,85

YIELD 4,2%

LPA 1,23

VPA 20,40

ROIC 10,2%

ROE 6,0%

DIV BRUTA 56.841.400.000

DIV LIQ 45.947.900.000

PATRIM LIQ 25.686.500.000

ISAE4

P/L 7,93

P/VP 0,87

YIELD 6,6%

LPA 3,56

VPA 32,52

ROIC 7,7%

ROE 10,9%

DIV BRUTA 16.297.000.000

DIV LIQ 14.987.900.000

PATRIM LIQ 21.426.500.000

SBSP3

P/L 11,49

P/VP 2,30

YIELD 2,4%

LPA 2,48

VPA 12,40

ROIC 13,3%

ROE 20,0%

DIV BRUTA 51.642.600.000

DIV LIQ 32.460.500.000

PATRIM LIQ 43.701.000.000

TAEE11

P/L 8,51

P/VP 1,68

YIELD 8,5%

LPA 4,55

VPA 23,10

ROIC 10,7%

ROE 19,7%

DIV BRUTA 11.683.000.000

DIV LIQ 10.079.300.000

PATRIM LIQ 7.959.210.000

COMUNICAÇÃO

VIVT3 P/L 17,63

P/VP 1,62

YIELD 2,8%

LPA 1,97

VPA 21,54

ROIC 8,8%

ROE 9,2%

DIV BRUTA 19.870.400.000

DIV LIQ 10.718.600.000

PATRIM LIQ 69.500.000.000

TIMS3

P/L 12,1

VPA 2,20

YIELD 6,4%

LPA 1,67

VPA 10,21

ROIC 30%

ROE 13%

DIV BRUTA 2.832.000.000

DIV LIQ -3.039.320.000

PATRIM LIQ 24.420.100.000

BENS INDUSTRIAIS

EMBJ3

P/L 31,62

P/VP 3,12

YIELD 1,0%

LPA 2,29

VPA 23,21

ROIC 9,1%

ROE 9,9%

DIV BRUTA 14.040.800.000

DIV LIQ 3.003.090.000

PATRIM LIQ 17.188.500.000

MOTV3

P/L 8,71

P/VP 1,79

YIELD 2,7%

LPA 1,66

VPA 8,09

ROIC 10,9%

ROE 20,6%

DIV BRUTA 40.125.000.000

DIV LIQ 30.817.000.000

PATRIM LIQ 16.336.000.000

POMO4

P/L 5,94

P/VP 1,83

YIELD 15,9%

LPA 1,00

VPA 3,25

ROIC 20,5%

ROE 30,7%

DIV BRUTA 3.376.330.000

DIV LIQ 1.547.890.000

PATRIM LIQ 4.061.280.000

RAIL3

P/L 25,39

P/VP 1,90

YIELD 6,5%

LPA 0,56

VPA 7,48

ROIC 12,1%

ROE 7,5%

DIV BRUTA 22.890.800.000

DIV LIQ 17.466.500.000

PATRIM LIQ 13.895.300.000

WEGE3

P/L 28,53

P/VP 10,11

YIELD 5,1%

LPA 1,50

VPA 4,23

ROIC 26,0%

ROE 35,4%

DIV BRUTA 3.092.480.000

DIV LIQ -3.293.290.000

PATRIM LIQ 17.746.100.000

CONSUMO CÍCLICO

ALOS3

P/L 17,13

P/VP 1,09

YIELD 9,2%

LPA 1,64

VPA 25,71

ROIC 6,3%

ROE 6,4%

DIV BRUTA 5.700.000.000

DIV LIQ 2.155.690.000

PATRIM LIQ 12.964.600.000

AZZA3

P/L 5,14

P/VP 0,53

YIELD 11,9%

LPA 4,03

VPA 38,77

ROIC 7,7%

ROE 10,4%

DIV BRUTA 3.244.210.000

DIV LIQ 2.181.010.000

PATRIM LIQ 9.005.540.000

CEAB3

L/P 5,90

P/VP 0,93

YIELD 4,7%

LPA 1,90

VPA 12,01

ROIC 14,7%

ROE 15,8%

DIV BRUTA 937.402.000

DIV LIQ 131.654.000

PATRIM LIQ 3.702.830.000

COGN3

P/L 7,53

P/VP 0,37

YIELD 4,8%

LPA 0,33

VPA 6,59

ROIC 10,1%

ROE 4,9%

DIV BRUTA 6.536.420.000

DIV LIQ 5.331.090.000

PATRIM LIQ 13.601.200.000

CURY3

P/L 8,83

P/VP 6,09

YIELD 13,7%

LPA 3,46

VPA 5,01

ROIC 37,6%

ROE 68,9%

DIV BRUTA 1.350.420.000

DIV LIQ -406.894.000

PATRIM LIQ 1.544.570.000

CYRE3

P/L 4,91

P/VP 0,91

YIELD 10,8%

LPA 4,33

VPA 23,25

ROIC 6,9%

ROE 18,6%

DIV BRUTA 8.793.840.000

DIV LIQ 4.924.120.000

PATRIM LIQ 10.621.000.000

DIRR3

P/L 7,96

P/VP 3,13

YIELD 17,3%

LPA 1,61

VPA 4,09

ROIC 10,1%

ROE 39,41%

DIV BRUTA 3.163.360.000

DIV LIQ 742.594.000

PATRIM LIQ 2.129.550.000

LREN3

P/L 10,16

P/VP 1,46

YIELD 5,9%

LPA 1,48

VPA 10,30

ROIC 23,8%

ROE14,4%

DIV BRUTA 399.040.000

DIV LIQ -1.454.490.000

PATRIM LIQ 10.366.100.000

MGLU3

P/L 37,66

P/VP 0,46

YIELD 1,2%

LPA 0,18

VPA 14,53

ROIC 6,1%

ROE 1,2%

DIV BRUTA 5.060.160.000

DIV LIQ 3.435.310.000

PATRIM LIQ 11.271.100.000

MRVE3

P/L -4,46

P/VP 0,65

YIELD 0%

LPA -1,35

VPA 9,27

ROIC 6,6%

ROE -14,6%

DIV BRUTA 8.381.600.000

DIV LIQ 7.931.290.000

PATRIM LIQ 5.214.700.000

RENT3

P/L 21,62

P/VP 1,81

YIELD 4,6%

LPA 2,00

VPA 23,40

ROIC 12,4%

ROE 8,6%

DIV BRUTA 41.957.800.000

DIV LIQ 32.293.000.000

PATRIM LIQ 26.309.600.000

SMFT3

P/L 16,92

P/VP 1,97

YIELD 5,3%

LPA 1,12

VPA 9,62

ROIC 10,5%

ROE 11,7%

DIV BRUTA 8.666.380.000

DIV LIQ 4.103.060.000

PATRIM LIQ 5.924.380.000

VAMO3

P/L 12,91

P/VP 1,52

YIELD 3,8%

LPA 0,25

VPA 2,13

ROIC 15,3%

ROE 11,8%

DIV BRUTA 16.641.000.000

DIV LIQ 11.846.000.000

PATRIM LIQ 2.604.700.000

VIVA3

P/L 8,96

P/VP 1,73

YIELD 3,1%

LPA 2,48

VPA 12,83

ROIC 17,5%

ROE 19,3%

DIV BRUTA 513.170.000

DIV LIQ 204.696.000

PATRIM LIQ 3.030.290.000

YDUQ3

P/L 22,12

P/VP 0,87

YIELD 5,9%

LPA 0,43

VPA 10,94

ROIC 10,9%

ROE 4,0%

DIV BRUTA 5.369.520.000

DIV LIQ 4.288.320.000

PATRIM LIQUIDO 2.997.820.000

continua..